Lanzamiento del bono vinculado a activos APS MKB CLN: exposición de alto rendimiento con calificación A+ a la infraestructura de minerales críticos alemanes.

MKB Invest AG se complace en anunciar la emisión oficial del bono vinculado a activos APS MKB CLN , un bono titulizado de grado institucional con calificación A+ (grado de inversión) . El producto está ganando terreno entre bancos privados, oficinas multifamiliares e inversores institucionales de tamaño medio que buscan una alta rentabilidad en euros sin comprometer la seguridad ni la calidad de las garantías .

Para profundizar en el tema, le invitamos a escuchar nuestro podcast especializado y consultar el artículo de referencia: “Los inversores europeos recurren a bonos titulizados de alto grado mientras APS lanza un CLN del 9,5 % respaldado por un activo mineral crítico alemán”.

Un cupón anual del 9,5 % respaldado por un instrumento con calificación A+

Arto Private Securities (APS), con sede en Luxemburgo, ha lanzado el APS MKB CLN , que ofrece un cupón anual del 9,5% vinculado al MKB DQ Bond I 2025(29) , un bono de infraestructura de 250 millones de euros emitido por MKB Invest AG que paga un 10% anual .

El bono se distingue por su excepcional solidez colateral:

• Garantizado mediante una carga territorial de primer rango sobre una propiedad minera en Freiberg, Alemania

• Valoración de activos de 5.000 millones de euros , lo que proporciona una extraordinaria ratio de cobertura de garantías de 20x

• Con el respaldo de una calificación de grado de inversión A+ , que combina una sólida calidad crediticia con un alto rendimiento , una propuesta poco común en el actual entorno crediticio del euro.

Minerales críticos: una columna vertebral estratégica para Europa

Los ingresos de los bonos respaldan la expansión de las instalaciones de extracción y procesamiento para:

• Cuarzo de alta pureza

• Silicio

• Germanio

• Elementos de tierras raras

Estos materiales forman el núcleo de las industrias estratégicas de Europa, incluidos los semiconductores , las tecnologías de energía renovable , los sistemas de baterías , las aplicaciones fotónicas y la fabricación avanzada .

Dado que la UE prioriza las cadenas de suministro nacionales seguras para minerales críticos, el interés de los inversores en la estructura vinculada al APS ha crecido significativamente.

La garantía subyacente, una propiedad minera en Freiberg registrada en el Libro Oficial de Tierras Mineras, está ubicada en una de las regiones mineras con mayor tradición histórica de Alemania.

Estructura de titulización de Luxemburgo: seguridad jurídica y segregación de riesgos

El CLN APS MKB se emite a través del Compartimento APS MKB según la Ley de Titulización de Luxemburgo de 2004 , lo que garantiza:

• Segregación estricta de activos

• La lejanía de la quiebra

• Recurso limitado al compartimento específico

• Un marco jurídico sólido ampliamente utilizado por los bancos europeos y los patrocinadores institucionales

Luxemburgo sigue siendo una jurisdicción líder para vehículos de titulización privada debido a la solidez y claridad de sus protecciones legales.

Términos clave de la oferta

• ISIN: CH1508981847

• Cupón: 9,5% anual

• Denominación: 1.000 €

• Suscripción mínima: 100.000€

• Tamaño máximo de emisión: 250 millones de euros

• Vencimiento: 5 de enero de 2030

• Prórroga opcional de un año a discreción del emisor

Suscripción y liquidación de grado institucional

Las suscripciones y la liquidación las gestiona Kaiser Partner Privatbank AG (Liechtenstein) como agente de pago y liquidación.

La liquidación se ejecuta mediante entrega contra pago (DvP) a través de SIX SIS AG , cumpliendo los estándares operativos institucionales.

APS recibe apoyo administrativo de Atdomco S.à rl (Luxemburgo) y auditoría de Fiducia Audit S.à rl

Creciente interés por instrumentos europeos de alto rendimiento y alta calidad

En el fragmentado entorno de tasas de interés europeo actual —donde los rendimientos de los bonos soberanos y corporativos con grado de inversión a menudo se sitúan por debajo de la inflación— la demanda de alternativas estructuralmente seguras y con mayor rendimiento continúa acelerándose.

El APS MKB CLN aborda esta brecha combinando:

• Perfil de riesgo de grado de inversión A+

• Sobrecolateralización 20x

• Una rentabilidad anual fija del 9,5%

• Exposición a una de las clases de activos estratégicamente más relevantes de Europa: minerales críticos

Estos atributos están generando un fuerte interés por parte de los gestores de patrimonio, los bancos privados y los asignadores institucionales centrados en la renta fija alternativa y el crédito vinculado a activos reales.

La expansión de la adopción hacia canales más amplios del mercado privado dependerá del apetito de los inversores por una exposición a largo plazo a los sectores de minerales críticos y materiales avanzados de Alemania, áreas cada vez más reconocidas como fundamentales para la resiliencia industrial y tecnológica de Europa.

Más información

Visita: www.mkbinvest.com Sintoniza nuestro podcast , donde analizamos este producto en detalle y desglosamos las consideraciones estratégicas detrás de la emisión.